驚現大行情!黃金價格如坐過山車 近日市場為何如此震蕩?

驚現大行情!黃金價格如坐過山車 近日市場為何如此震蕩?

周一美盤提前休市,然而大洋彼岸卻驚現百點行情,黃金價格高開破1530關口,後小幅震蕩,一度失守1520美元關口,脫歐局勢進入白熱化階段,另有一個市場再遭血洗……

周一,黃金高開破1530關口,後小幅震蕩,一度失守1520美元關口,目前交投在1525美元附近。原油方面,受歐佩克原油產量錄得今年以來首次增加等利空因素影嚮,美布兩油小幅下挫。而美元延續強勢,美指漲破99,刷新2017年5月以來最高水平;受疲軟經濟數據和政局拖累,英鎊和歐元皆承壓下行,歐元兌美元一度刷新16個月低位至1.0958,英鎊兌美元日內跌幅也一度達1%。

【熱點狙擊】

①阿根廷外匯儲備告急 債市慘遭血洗

繼初選結果出爐後“股債匯”遭遇三殺,阿根廷市場周一再次掀起巨浪,阿根廷以美元和歐元計價的債券周一跌至历史低點;阿根廷比索期貨合約暴跌,9月到期的阿根廷比索期貨合約跌10.1%,10月到期的阿根廷比索期貨跌12.7%。

所有一切皆因一條爆炸性消息——據悉,阿根廷總統馬克里周日授權央行進行外匯管制。具體來看,央行聲明為出口商設定了五天的外匯收益匯回期限,所有機構須獲得央行授權方能在外匯市場購買美元,但用於外貿的情形除外。此外,阿根廷個人每月購買美元不得超過10000美元。

有分析指出,阿根廷已經被推向違約邊緣。一方面,阿根廷政府努力償還短期債務,另一方面在抑制比索下跌。阿根廷目前外匯儲備不到150億美元,照這個速度流失下去,淨外匯存底將面臨耗盡的風險。

凱投宏觀認為,阿根廷的資本管制,是防止資本出逃、應對經濟“命懸一線”處境的無奈之舉。當前阿根廷外匯淨儲備不足其1000億美元外部額融資總需求的25%。摩根士丹利也認為,阿根廷需要129億美元才能在今年最後四個月償還以美元計價的國庫券和債券。

上周,標普將阿根廷評級從“B-”下調至SD,並警告該國的本幣和外幣主權信用評級現在為“選擇性違約”。值得註意的是,历史上,阿根廷一共發生過至少七次債務違約,其中最有名的一次是2002年的債務危機,在該次危機爆發後,新興市場各大資產均受累下跌。

②英國脫歐又傳來火藥味,離攤牌不遠了? 

脫歐局勢周一再次出現新動向。有報道稱,英國首相約翰遜將試圖肅清在議會中阻止無協議脫歐的保守黨議員。不少議員奮力抵抗,表示將投票反對政府,提出提前大選,部分反對者尋求將脫歐延期至明年1月31日。工黨領袖科爾賓甚至喊話周一將敲定阻止英國無協議脫歐的計劃。

約翰遜表示,周三將就是否舉行提前大選進行投票,同時指出在任何一種情況下,他都不會要求歐盟同意推遲脫歐期限。值得註意的是,英國議會將於周二結束夏季休會期,議員重返國會。這距離計劃脫離歐盟期限還有不到60天的時間。

脫歐局勢和低迷的英國制造業PMI拖累英鎊,英鎊兌美元盤中一度跌逾百點,創8月12日以來新低至1.2036,離跌破1.2000關口僅一步之遙。

有分析認為,34年來,英鎊兌美元在1.2000美元下方交投的時間極為短暫,一旦跌破這個點位,市場將面臨大幅調整,或將再現2016年10月的英鎊閃崩事件。

③歐元跌至逾兩年新低 下周決議降息在望?

周一公布的德國、意大利、歐元區的PMI數據不及預期。其中德國制造業PMI接近7年低位,意大利制造業PMI連續11個月處於50榮枯線下,歐元區制造業PMI錄得2013年以來第二低的表現,為連續第7個月萎縮。疲軟的數據削弱歐元,周一歐元兌美元跌至兩年多來的新低後繼續擴大跌勢,最低觸及1.0955。

有分析指出,低迷的制造業數據可能強化歐洲央行下周將出台貨幣寬松措施的預期。上周末,歐洲央行侯任主席拉加德大放鴿聲,表示負利率對歐洲來說利大於弊。歐洲央行管委雷恩也表示,歐洲央行維持強有力的貨幣政策刺激是很重要的。

分析指出,近日歐洲央行官員的講話加劇了對於該央行可能傾向於大幅降息的猜測。歐元區貨幣市場目前預期,歐洲央行9月會議上降息20個基點的概率約為60%,市場開始押註會有比之前預期更大的動作。

【風險預警】

☆今日12:30將公布澳聯儲利率決議。市場押註澳洲聯儲主席洛威很可能將現金利率保持在1%不變,以觀察連續兩個月降息所造成的影嚮。然而此前公布的經濟數據不盡人意,7月營建許可數據呈現斷崖式下跌,凸顯了該國經濟的困境,因此也不排除降息的可能。

☆次日淩晨05:00美聯儲官員羅森格倫將發表講話。羅森格倫是典型的偏鷹派人物,此前他曾表示“沒有看到採取行動的必要”。 若本次發言再次發表鷹派言論,恐將再次打壓市場的寬松預期。

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